¿Qué es el CAT y cómo calcularlo? Guía para México

Publicado: 2026-04-01 · Actualizado: 2026-04-24

El Costo Anual Total (CAT) es el indicador oficial que usan los bancos, SOFOM y fintech en México para mostrar el costo real de un crédito. Entenderlo bien te ahorra miles de pesos al año y te protege de comparaciones tramposas basadas solo en la tasa de interés. Aquí te explicamos qué incluye, cómo se calcula, qué significan "con IVA" y "sin IVA", y cómo usarlo para elegir entre dos productos.

Qué es el CAT en términos simples

El CAT es un número, expresado como porcentaje anual, que resume todo lo que vas a pagar por un crédito además del monto prestado. No solo los intereses, sino también la anualidad, comisiones por apertura, seguros obligatorios y el IVA cuando corresponde. Su razón de existir es simple: permitir comparar dos productos crediticios "mejicanamente" distintos (tasa, comisiones, seguros) bajo una sola métrica.

Por eso los emisores publican el CAT en su publicidad y en los formatos informativos oficiales. La metodología la define el Banco de México mediante disposiciones de carácter general, y la obligación de informarlo está en las leyes bancaria y de protección al usuario de servicios financieros.

Qué incluye exactamente el CAT

El CAT de un producto crediticio incorpora:

• Tasa de interés ordinaria: el porcentaje que cobra el emisor sobre el saldo utilizado.
• Comisión por apertura: cargo único al contratar. Puede ser un porcentaje del monto o una cantidad fija.
• Anualidad: cuando se trate de tarjetas de crédito.
• Seguros obligatorios: si el emisor exige seguro de vida o de desempleo, su costo entra al CAT.
• IVA: en el CAT "con IVA". El CAT "sin IVA" es el que se publica por regulación, pero el "con IVA" refleja mejor tu pago real.

NO entran en el CAT:

• Seguros opcionales que rechaces.
• Cargos por incumplimiento (moras, reposición de plástico, pago tardío).
• Intereses por disposiciones de efectivo en tarjetas (se calculan aparte, con tasa distinta y generalmente mayor).
• Impuestos que pagues por el uso del producto pero que no sean parte del costo del crédito.

CAT frente a tasa de interés: no son lo mismo

Este es el error más común: comparar dos tarjetas solo por la tasa de interés anunciada. Veamos un ejemplo:

• Tarjeta A: tasa de interés ordinaria 60%, anualidad $0 MXN. CAT orientativo: 63% sin IVA.
• Tarjeta B: tasa de interés ordinaria 55%, anualidad $900 MXN. CAT orientativo: 72% sin IVA.

Aunque la Tarjeta B tiene menor tasa, su CAT total es mayor porque la anualidad castiga la comparación. Si tu uso es revolvente (dejas saldo mes a mes), la Tarjeta A sale mejor. Si pagas siempre el total y quieres la que te saldrá "gratis" de operar, la Tarjeta A sigue siendo mejor porque no tiene anualidad fija.

En un préstamo personal la lógica es similar: dos préstamos con la misma tasa pueden tener CAT muy distinto según la comisión por apertura. Por eso la recomendación es siempre comparar por CAT, no por tasa.

Cómo se calcula el CAT (versión simplificada)

La metodología oficial usa la Tasa Interna de Retorno (TIR) del flujo de efectivo del crédito. En palabras simples:

1. Se arma el flujo de efectivo esperado: qué entrega el emisor (capital menos comisiones) y qué recibe de vuelta en cada pago.
2. Se calcula la tasa que iguala ambos flujos (valor presente = 0).
3. Esa tasa se expresa en términos anuales.

La fórmula exacta y las variables se publican en las disposiciones de Banxico. Para el usuario, lo importante es: no necesitas calcularlo tú. El emisor está obligado a calcularlo y mostrártelo antes de firmar el contrato.

Un ejemplo concreto con pesos mexicanos

Imagina un préstamo personal:

• Monto solicitado: $50,000 MXN
• Comisión de apertura: 3%, o sea $1,500 MXN que se descuentan del depósito
• Lo que efectivamente recibes: $48,500 MXN
• Tasa de interés ordinaria: 40% anual
• Plazo: 24 meses
• Mensualidad: $2,975 MXN

Si compararas dos préstamos con la misma tasa (40%) pero distinta comisión de apertura, el que cobra menos comisión tendrá menor CAT, pese a tener la misma tasa nominal. Ese es el valor del CAT: capturar estas diferencias.

CAT sin IVA vs CAT con IVA

Por disposición regulatoria el CAT se publica sin IVA. Sin embargo, como algunos componentes (como comisiones y seguros) sí causan IVA, el costo real que pagas puede ser hasta un ~5-10% mayor que el CAT publicado. Por eso muchos emisores muestran ambos.

Regla práctica: compara por el CAT sin IVA (para estandarizar entre emisores), pero usa el CAT con IVA para presupuestar tu pago real.

Cómo usar el CAT al comparar productos

Cinco reglas para que el CAT sea útil:

1. Mismo producto, mismo plazo: el CAT cambia con el plazo. No compares un préstamo a 6 meses con uno a 36 sin ajustar.
2. Mismo monto: el CAT puede variar con el monto por efectos de comisión fija.
3. Mismas condiciones opcionales: si una cotización incluye seguro adicional y la otra no, ajusta.
4. CAT sin IVA: para comparar entre emisores, usa siempre el CAT sin IVA publicado.
5. Preguntar siempre: si no ves el CAT en la oferta o la simulación, exígelo. Es un derecho del usuario.

Dónde encontrar el CAT oficial

Por ley el CAT debe aparecer en:

• Publicidad de productos crediticios.
• Carátula del contrato de adhesión (registrado en CONDUSEF).
• Formato informativo entregado antes de firmar (tarjeta) o dispersar (préstamo).
• Estado de cuenta (primeras páginas o carátula).
• Registros públicos de Banxico y CONDUSEF.

En Credimex publicamos el CAT orientativo en cada ficha de tarjeta y préstamo, con la leyenda de que es orientativo y debe verificarse con el emisor antes de contratar.

Cómo el CAT puede engañar si no lo entiendes

Dos trampas frecuentes:

• CAT "promocional" vs CAT "ordinario": algunas ofertas publican un CAT reducido válido solo por un plazo corto (por ejemplo, 3 meses); después aplica el CAT ordinario mucho mayor. Lee la letra chica.
• CAT de disposición de efectivo distinto: en tarjetas, el dinero que saques del cajero generalmente paga una tasa distinta, a veces no reflejada en el CAT general.

Productos donde el CAT es especialmente importante

• Préstamos de corto plazo: el CAT anualizado en productos como Kueski o Moneyman es muy alto. Compararlos por CAT te muestra la realidad del costo.
• Tarjetas de crédito: al revolver saldo, el CAT marca la pauta. Hey Banco suele tener CAT menor que bancos tradicionales por su modelo digital.
• Préstamos P2P (IFPE): Prestadero aprovecha su estructura para ofrecer CAT competitivo.

Preguntas frecuentes

¿El CAT incluye el IVA?

Se publica en dos versiones: CAT sin IVA y CAT con IVA. Por ley en México los emisores deben mostrar el CAT sin IVA. El CAT con IVA es el que realmente pagas si todos los intereses y comisiones causan IVA.

¿Quién define la metodología del CAT?

El Banco de México (Banxico) publica las disposiciones de carácter general que definen cómo se calcula el CAT. Todos los emisores financieros del país están obligados a usar esa metodología.

¿Por qué dos tarjetas con la misma tasa tienen CAT distinto?

Porque el CAT incluye comisiones y seguros, no solo la tasa de interés. Una tarjeta con tasa 60% + anualidad $800 puede tener CAT mayor que otra con tasa 65% y cero anualidad.

¿El CAT es el costo que realmente pago?

Es una referencia para comparar productos en igualdad de condiciones, no necesariamente el costo exacto que pagarás. Tu costo real depende de si pagas al corte, si usas disposiciones de efectivo y si contratas seguros adicionales.

¿Dónde veo el CAT antes de contratar?

Debe aparecer en toda publicidad, en la simulación previa, en el contrato de adhesión y en la carátula del estado de cuenta. Si no lo ves destacado, pídelo: es tu derecho.